La compañía de Elon Musk busca refinanciar deuda y financiar nuevas inversiones en inteligencia artificial, satélites y exploración espacial. Los bancos de Wall Street ya comenzaron a contactar inversores.
SpaceX, la compañía aeroespacial fundada por Elon Musk, se prepara para lanzar una emisión de bonos de al menos US$20.000 millones, una de las mayores operaciones corporativas del año, apenas semanas después de protagonizar la salida a bolsa más importante de la historia.
Según informó Bloomberg, los bancos que trabajan con la empresa iniciarán conversaciones con inversores institucionales durante la próxima semana para evaluar el interés del mercado en la colocación de deuda. La operación permitiría a SpaceX acceder a financiamiento más barato gracias a las recientes mejoras en su perfil crediticio.
SpaceX obtiene grado de inversión y abre la puerta a financiamiento más barato
La compañía recibió esta semana calificaciones crediticias dentro de la categoría BBB por parte de las tres principales agencias internacionales. Moody’s asignó una nota Baa1, Fitch Ratings otorgó BBB+ y S&P Global Ratings calificó la deuda con BBB.
Estas evaluaciones ubican a SpaceX dentro del segmento de grado de inversión, una condición que amplía significativamente la base de potenciales compradores de sus bonos y reduce el costo de financiamiento.
Para qué utilizará SpaceX los US$20.000 millones
Los fondos obtenidos se destinarían principalmente a refinanciar un préstamo puente de US$20.000 millones que vence en septiembre de 2027. Ese crédito representa gran parte de los US$29.100 millones de deuda de largo plazo que la compañía mantenía al cierre del primer trimestre.
La operación estaría liderada por algunos de los mayores bancos de Wall Street, entre ellos Bank of America, Citigroup, JPMorgan Chase, Goldman Sachs y Morgan Stanley.
Elon Musk apuesta por la expansión de SpaceX y la inteligencia artificial
La emisión de deuda llega después de una histórica oferta pública inicial que convirtió a SpaceX en una de las empresas cotizadas más valiosas del mundo y consolidó a Elon Musk como el primer billonario del planeta.
Además del negocio espacial y satelital, la empresa reforzó su apuesta por la inteligencia artificial tras la adquisición de xAI. Los analistas consideran que el éxito bursátil de SpaceX podría servir de referencia para futuras salidas a bolsa de compañías como OpenAI y Anthropic.
Contratos multimillonarios impulsan las expectativas
A pesar de registrar una pérdida neta de US$4.280 millones durante el primer trimestre, SpaceX cuenta con importantes contratos que aseguran ingresos futuros.
Entre ellos sobresale un acuerdo con Google por US$30.000 millones para servicios de computación en la nube hasta 2029. La compañía también mantiene un contrato estimado en US$45.000 millones con Anthropic para los próximos tres años.
Los analistas del mercado consideran que la empresa necesitará recursos adicionales para sostener el fuerte aumento previsto en sus inversiones de capital, especialmente en infraestructura tecnológica, inteligencia artificial y desarrollo espacial.
“SpaceX probablemente quiera construir un historial sólido en los mercados de deuda lo antes posible”, señaló Matt Woodruff, analista de CreditSights. “Necesitarán más financiamiento para sus proyectos de crecimiento y expansión”.
